Pourquoi vous n'avez pas toujours intérêt à rembourser votre emprunt par avance

Il n'est pas toujours judicieux financièrement de rembourser un emprunt par anticipation. Démonstration avec des exemples concrets.

Vous avez souscrit un emprunt immobilier ou un crédit à la consommation et vous avez maintenant des liquidités qui vous permettraient de rembourser tout ou partie du prêt par anticipation. Mais vous n'avez pas toujours intérêt à le rembourser par avance. Voici pourquoi.

Plus que le taux, c'est surtout la durée du prêt qui compte

Tout dépend d'abord du taux d'intérêt de votre prêt. Ces dernières années, les taux des crédits immobiliers étaient particulièrement bas. Si vous avez emprunté à moins de 3%, par exemple, mieux vaut investir vos liquidités sur le livret A, le livret de développement durable et solidaire ou sur les sicav et FCP monétaires, dont le rendement dépasse actuellement 4% sur l'année.

Mais c'est surtout la durée du prêt qui doit être prise en compte. En effet, dans les emprunts classiques, la mensualité est fixe et à chaque fois que vous payez une échéance, vous remboursez des intérêts et une partie du capital. Et la répartition entre intérêt et capital évolue au fil du temps. Au début du prêt, vous remboursez surtout des intérêts et dans les dernières années, vous remboursez surtout le capital. Si vous arrivez dans les dernières années de votre emprunt, mieux vaut donc le poursuivre jusqu'au bout puisque le gros de l'effort financier a déjà été réalisé.

Ces exemples qui montrent que le remboursement n'est pas le bon choix

Voici un exemple théorique. Vous avez souscrit, en janvier 2013, un prêt immobilier de 200 000 € sur 15 ans à un taux de 4,5%. Ce qui représente un montant total d'intérêt de 74 369 €. Vous remboursez chaque mois 1 524 €. Mais en octobre 2023, vous aurez déjà payé 68 535 € d'intérêts, soit 92% du montant total des intérêts. Autrement dit, cinq ans avant le terme, vous avez déjà supporté la quasi totalité du coût du prêt ! Il ne sert donc à rien, sur le plan financier, de rembourser l'emprunt par anticipation 

L'exemple est encore plus frappant pour les crédits à la consommation. Vous avez souscrit, en octobre 2020, un prêt de 15 000 € sur 5 ans à un taux de 12%. Ce qui représente un montant total d'intérêt de 4 822 €. Vous remboursez chaque mois 330,36 €. Mais en octobre 2023, vous aurez déjà payé 4 171 € d'intérêts. Mieux vaut donc conserver votre crédit et placer vos liquidités.